收购Next 酒店的交易使Salter Brothers酒店基金规模达到$10亿澳币


Australian Financial Review

22 May 2019

在成功以$1.5亿澳币从Challenger手中购得布里斯班Next酒店(304间酒店客房)后,雄心壮志的酒店大亨PaulRobert Salter兄弟距离其在澳洲证券交易所上市其价值$10亿澳币酒店投资信托的目标又迈出了坚实一步。

Salter兄弟于2014年与富远集团的Michael Gu合作成立SB&G酒店集团这一投资平台,并在2015年设定了资产管理规模达到$10亿澳币后将资产上市的目标。

彼时,他们与Lorenz GrolloEquiset协作,从Eureka基金管理公司收购了包括墨尔本洲际酒店在内的价值$5亿澳币的酒店组合。

此次最新的对位于布里斯班欣欣向荣的皇后大街购物中心的Next酒店及两层零售物业的收购将于7月底完成交割。

该豪华酒店由新加坡Next Story集团运营管理。该酒店前身为Chifley at Lennons酒店,在经历价值$5,000万澳币的翻新后,于2014年重新开业。

仲量联行酒店交易部门的Tom GibsonSimon Rooney代表Challenger撮合了此笔非公开市场交易。

待交易交割完成,Salter Brothers(集团在与Michael Gu分道扬镳后的新品牌名称)将持有7间澳洲酒店,包括分别位于悉尼库吉海滩、墨尔本和堪培拉的3间皇冠假日酒店,而其澳洲酒店组合价值将超过$10亿澳币。

Salter Brothers的基金规模飞速发展,主要受助于来自本地和境外的高净值投资者,这也显示了在旅游业蓬勃发展、历史高位的酒店入住率和创历史的酒店开发计划环境下澳洲酒店市场的投资尤为受到青睐。

在此次交易同时,Salter Brothers也宣布了将通过瑞信集团(Credit Suisse)和瑞银集团(UBS)融资$1亿澳币,以降低整体杠杆率并为其未来的资产收购和位于堪培拉和墨尔本的两处新酒店开发提供资金支持。

二次资本融资

集团董事总经理Paul Salter告诉澳洲金融评论(The Australian Financial Review)集团计划于今年晚期进行二次资本融资,规模介于$1.2 – $1.5亿澳币之间,目标在资产上市前引入基石机构投资者。

“我们将先开发并运营几处资产,此后,若市场环境合适,我们将考虑IPOSalter先生说道。

“我们不希望(在上市时)仍有在开发中的项目。”

若上市计划成功,这将标志酒店上市房地产信托(REITS)重新回归澳洲市场。全球来看,上市房地产信托在新加坡、香港和美国数量众多。

最近的一支由Thakral控股管理的澳洲酒店上市房地产信托于2012年进行了私有化。

皇冠集团的James Packer2017年放弃了上市价值$20亿澳币酒店投资组合的计划。

Salter先生表示,目前未上市状态下的酒店基金的内部回报率超过12%

市场复苏

在评论其首次收购布里斯班酒店的投资决定时,Salter先生表示他认为布里斯班在吸收大量新酒店供给后,现在正开始复苏。

更广泛地,他表示Salter所专注于的公务酒店市场并未大幅受到Airbnb和“影子”酒店板块的影响。

“墨尔本一直都迅速吸收新的酒店供给,而悉尼仍旧是极具吸引力的市场。”他说道。